社会资本的“质”和“量”，哪个对农户借贷更重要？
发布时间：2016-02-18 09:00:10
申云（西南财经大学）
《社会资本、二元金融与农户借贷行为》，《经济评论》2016年第1期
长期以来，农村金融抑制现象一直是困扰农业增效、农民增收、农村发展的重要绊脚石，而农户向正规金融机构贷款难的问题尤为突出。农业本身的脆弱性、高风险性导致农业投资不足，资本的逐利性和农村金融资源“抽水机”式的逆向流动导致农村资源的逆向扭曲配置，成为阻碍农村经济发展和扶贫建设的主要障碍。在操作层面，毋庸讳言，农业是弱势产业，农民是弱势群体，商业风险与自然风险高及收入水平低等因素，决定农户贷款第一还款来源一般具有更大的不确定性。正规金融的缺位促使农户对非正规金融需求的不断增强，而中国作为典型的重视“关系”型国家，普遍存在着人们之间社会关系交往会直接或间接影响到其金融行为，农户的社会资本也能在一定程度上对正规金融进行替代（赵振宗，2011）。因此，研究二元金融背景下，农户的社会资本因素在借贷行为中的影响对于更好地理解农村精准扶贫建设和缩小城乡差距具有重要的理论和现实意义。
笔者聚焦社会资本的“质”和“量”在农户借贷行为中所起的作用，考察了在二元金融体制下的农户借贷渠道选择行为的影响因素，测算了以信任因子、关系资源及互惠因子、交往及规则因子以及社会风气因子为主要构成要素的农户社会资本总指数，得出农户借贷渠道选择会受到其社会资本总指数高低的影响。与此同时，还重点分析了农户社会资本在正规金融、非正规金融和混合金融下的影响因素。
研究发现：家庭毛收入越高，户主受教育程度越好，越有利于农户选择正规金融渠道融资，而选择消费性借款用途的农户却不利于向正规金融机构获取借贷；家庭经营性资产越多，农户越偏向于选择正规金融借贷，而对非正规金融借贷却有显著负向影响；农户加入农村经济合作组织也会对其获取正规金融渠道融资存在显著的正向影响。此外，农户社会资本中组织关系圈、亲属关系圈和政府关系圈都对其获取正规金融借贷有积极的促进作用，农户社会资本越强越有利于获取正规金融渠道融资。农户向非正规金融渠道借贷受到家族成员在当地的势力程度、亲属的信任程度、亲密亲朋政治级别和财富级别的影响，农户拥有的社会资本越大，越有利于其通过非正规金融渠道获取信贷支持。农户亲密亲朋之间的信任程度往往比农户社会交往关系网络的广度更为重要，即相比社会资本的“量”而言，农户社会资本的“质”对其帮助更大，特别是在农户非正规金融借贷中尤为突出。
基于以上结论，笔者得出几点政策性启示：第一，政府在精准扶贫和农业现代化发展建设中，应逐步加强对农村社会保障体系的构建，特别是农村医疗保险体系和重大灾害险的保障体系，降低农户生活消费类的非正规金融借贷风险，保障农户在灾害面前最基本的生活。第二，积极鼓励农村经济合作组织的发展，通过农户借贷→农村经济合作组织→提升组织关系圈→扩大社会资本→扩大正规和非正规金融融资范围和渠道的发展路径缓解农村金融抑制现象。第三，对于非正规金融借贷，农户社会关系网络的广度（范围）不一定能提升农户的社会资本的深度（质量），农户社会资本的“质”（即“与亲密亲朋关系的政治级别和财富级别状况”）对农户借贷产生更为重要的影响，农户对亲密亲朋信任关系网络的维护更有利于其获取非正规金融渠道融资。第四，不断探索构建农村资产抵押（担保）市场。地方政府采取措施，鼓励正规金融机构建立农村资产抵押的价值认定和登记评估机制，激活农地使用权、宅基地、林地使用权等农村资产的确权和抵押评估在正规借贷市场中所隐藏的巨大经济潜能。